삼성SDI 국내주식 분석, 주가, 실적, 재무제표 (전기차배터리관련주)

이번에는 2022년 3분기 사상 최대 실적을 달성한 삼성SDI에 대해 간단하게 분석을 하며 알아보도록 하자 국내 주식들의 3분기 실적 발표가 이번주부터 시작되기 때문에 주요 기업들에 대해서 분석 글을 작성해보려 한다.

삼성SDI는 첫 분기매출 5조원을 달성하는 쾌거를 이뤄냈으며 전기차 배터리 판매의 호황 덕분에 이러한 기록을 달성할 수 있었다 영업이익은 전년대비 51%나 성장했으며 당기순이익도 마찬가지로 좋은 성과를 이뤄냈다 분기기준 영업이익률은 10%로 아직은 영업이익률 올리기에 힘써야하는 부분이라 생각한다.

증권사의 컨센서는 목표주가는 약 87만원으로 매수를 권유하고 있다 그만큼 현재 우리나라 배터리 관련 기업들이 잘 나가고 있기 때문이라는 것을 알 수 있다 하지만 증권사들의 말만 믿고 매수하는 것은 멍청한 짓. 그들을 돈을 벌기 위해 업황이 좋은 곳은 풀매수 당장 안좋은 곳은 풀매도 하라는 곳이라 믿으면 안된다 자세한 건 실적과 재무제표를 통해 살펴보도록 하자

현재 삼성SDI의 PER은 31배로 경쟁사인 LG에너지솔루션보다는 낮은 상태이지만 그래도 아직까지는 배터리 사업을 하는 기업들은 매출과 영업이익 대비해서 고평가를 받고 있는 것은 사실이다 시가총액은 46조원으로 오히려 LG에너지솔루션보다 안전하게 투자할 수 있을 정도의 기업이라고 판단이 된다 실적이 잘나와주고 있기 때문에 PER도 계속해서 줄어들고 있고 주당순이익도 늘어나고 있어서 추세는 매우 좋다고 본다.

투자자별 매매동향을 살펴보면 외국인의 매수세가 아주 좋은 흐름으로 이어지고 있다 개인과 기관은 매도를 하고 있지만 외국인들은 20일 동안 2번을 제외하고 계속해서 매수를 이어가고 있는데 이번 3분기 역대급 실적도 발표가 되었기 때문에 결과적으로 외국인의 승리로 볼 수 있겠다 단편적이긴 하지만 그래도 따라서 매수하거나 매도하는 것은 좋지 않지만 이렇게 매수하는 이유에 대해서 공부를 하면서 하나씩 배워가는 것이 주식투자의 기본이 아닌가 생각된다.

삼성SDI의 주가는 올해 기준으로 3.54% 플러스 구간에 들어섰다 웬만한 기업들의 올해 주가 기준은 마이너스가 대부분인데 이정도면 아주 좋은 성과를 내고 있다고 생각한다.

사람들은 전기차가 호황을 이룰지 상상도 하지 못했으며 그로인해 배터리 관련 사업을 하는 기업에는 관심이 없었을 것이다 그로인해 10년 동안 주가는 40%의 상승 밖에 이루질 못했고 코로나 사태가 터진 이후 전기차에 대한 급관심이 배터리 시장까지 퍼지게 되면서 주가의 영향을 끼치고 있다.

최근 2년 반 동안 주가는 211% 약 3배의 주가 상승을 보여주고 있으며 얼마나 많은 사람들의 관심이 쏟아지고 있는지 파악할 수 있는 차트의 모습이다 워런버핏, 찰리멍거 등 투자의 대가들이 말하는 주가 상승은 10년에 1~2번 크게 상승하는 것 이외에는 그리 많지 않다고 하셨다 이를 참고하는 것이 좋고 맞는 것 같다 그들은 거의 80년의 주식시장을 경험했기 때문에 정말 도움이 많이된다.

분기 기준 주당순이익은 2022년 기준으로 상승세를 이어가고 있다 역대급 실적을 계속해서 내주고 있기 때문에 이러한 결과를 보여주고 있다는 것인데 이러한 흐름을 꾸준히 낼 수 있어야 하는 것이 관건이 되겠다.

2022년 연간 실적 예상치 포함하여 본 손익계산서는 정말 꾸준히 성장하고 있는 것을 볼 수 있다 국내 배터리 사업이 글로벌 시장을 장악하게 된다면 이제부터 시작일 수도 있기 때문에 투자를 하기 위해서라면 많은 고민을 하고나서 투자하는 것이 맞다고 본다 현재 그런 기로에 서있는 투자자들이 많을 것으로 예상이 된다 영업이익률이 10%도 되지 않고 있다는 점이 매우 아쉽기 때문에 내 입장이라면 당장은 투자를 시작하진 않을 것 같다.

전기차가 전세계에 내연기관차와 동일하게 보편화 되게 된다면 해당 시장은 성장세가 둔화될 것이 뻔하기 때문에 폐배터리 사업도 진행하면서 순환구조를 가지고 있는 사업을 하게 된다면 안정적인 기업을 유지할 수 있는 구조가 되지 않을까 생각하고 있다 2019년부터 거의 2배 가까이 매출 성장을 해주고 있기 때문에 좋아보이지만 영업이익률이 더 성장하지 못한다면 주가의 흐름 또한 침체기를 맞이할 수 있을 것이라 예상해본다.

결론

좋은 기업은 맞다고 생각함

개인적으로는 투자하지 않을 것 같음